该片讲述了小百合（岩崎峰子）如何从一个渔村女童成长为日本历史上最著名艺伎的故事。

一个日本艺伎回忆她的过去。

她是渔夫家的女儿，和姐姐一起被卖掉，她进了艺伎馆，姐姐成为了妓女。她为了和姐姐一起跑掉从屋顶掉了下去受了伤，妈妈就让她做下人还债，不再教她成为艺伎。

有一次她出门做事，回来的时候伤心的靠在栏杆上，有一个男人给她买了个刨冰，并且这个男人在之后帮助她成为了一个家喻户晓的艺伎，最终她历经磨难进入了男人的怀抱。

一个日本武士（两个主角之一，标记为A）喝酒时和一个艺妓眉目传情，然后就窍玉偷香，翻云覆雨，“亚买带 -以带”了，“带”完以后，武士就走了，艺妓追出来喊 Don\"t Leave me alone，老鸨骂SOB。一日艺妓与武士在路上邂逅，本来该是一个浪漫的开始，但是从暗处飞来一个飞镖，武士一口咬住飞镖，但是艺妓还是中镖死掉，武士悲愤，回想起了和艺妓“亚买带 /以带”的场景，痛不欲生，决定给艺妓报仇。终于武士找到了发飞镖的人，是一位中国大侠（其实还是A演得），在旷野决斗，但是武士不幸被雷劈死。大侠胜利。大侠有一位青梅竹马的师妹（还是B演的），从小练干柴烈火掌，欲火焚情剑长大，一日偷欢被师傅发现，师傅大怒，穿着皮围裙SM殴打了大侠，逼大侠喝了 “忘情水”，大侠就变傻了，师妹来送饭，发现大侠已经成为痴呆状，又一个浪漫的开始被扼杀了。